In line with recommendations made by the GST Council in its 50th GST Council meeting, CBIC has issued circulars to clarify on various issues suggested by the GST Council such as taxability of services provided by one office to another office within same organization and manner of valuation, e-invoices of supplies made to government entities, applicability of GST on shares held by holding company for its subsidiary company.
Following is the detailed analysis of clarification provided by CBIC:
1. Clarification of taxability of services provided by one office to another office of same organization in different states
- CBIC has received various representations regarding taxability of services provided by one office to another office of the same organization based out in different states as both the offices are considered as distinct persons for GST purpose.
- Example:
- Head office is located in one state
- Branch Office is located in another state.
- The HO procures some common input services, e.g. security service, for the entire organization from a security agency (third party).
- HO provides some internal services to branch offices as well.
- Considering the same, CBIC has provided a detailed clarification vide circular No. Circular No. 199/11/2023-GST dated 17th July, 2023 on following issues:
1.1 Distribution of ITC of common services through tax invoice Mechanism or ISD mechanism
Issue: Can HO avail the ITC in respect of common input services procured from a third party attributable to both HO and BOs or exclusively to one or more BOs and in turn issue tax invoices to such BOs for such input services and Branch office can avail ITC for the same or Is it mandatory for the HO to follow Input Service Distributor (“ISD”) mechanism for distribution of ITC of common Input Services?
Clarification:
- Clarification on Selection of method for distribution of ITC:
- CBIC has clarified that the Head office has an option to distribute ITC of common Input services by following ISD mechanism.
- However, as per provisions of the CGST Act and Rules, it is not mandatory to distribute the common ITC through ISD mechanism.
- Distribution of ITC through issuance of tax Invoice
- HO can also issue tax invoices as per CGST Act to concerned BOs in respect of common ITC.
- Branch offices can avail ITC on the same subject to the provisions of section 16 and 17 of CGST Act.
- However, HO can issue tax invoices to the BOs only if the said services have actually been provided to the concerned BOs.
- Distribution of ITC through ISD mechanism:
- However, if HO wishes to distribute common ITC through ISD mechanism, then HO is mandatorily required to register as an ISD.
- Further, ITC can be distributed to a BO through ISD mechanism only if the said input services are attributable to the such BO or have actually been provided to the said BO
1.2 Valuation of services provided internally when recipient is entitled to claim full ITC
Issue: With respect to internally generated services provided by Head office to Branch Office, for which full ITC is available to concerned BO, following are the issues:
- In some cases, HO do not raise tax invoice to the concerned BOs;
- In some cases, HO does not include the cost of all services used in providing such internally generated service such as salary cost of employees involved in such services.
Accordingly, whether the HO is mandatorily required to issue invoice to BOs and whether
the cost of all components, including salary of HO employees, is mandatorily required to include in value of services provided by HO to BOs?
Clarification:
a. Manner of Determination of Value of Supply between distinct person:
- The value of supply of services between distinct persons is determined as per Rule 28 of CGST Rules read with Section 15(4) of CGST Act.
- As per Rule 28(4), value of supply of goods or services between distinct persons shall be the open market value of such supply.
- However, where the recipient is eligible for full ITC, the value declared in the invoice shall be deemed to be the open market value.
- Therefore, value of services declared in the invoice by HO shall be deemed to be open market value as Branch office is entitled to claim the ITC.
b. Where Value of all services is not included in Invoice value
- In case where branch office is entitled to claim full ITC, the value declared on the invoice by HO shall be deemed to be the open market value of such services whether value of all services are included or not.
c. Where no invoice is raised by Head Office
- Además, si la oficina central no emite una factura fiscal a la sucursal, el valor de dichos servicios podría considerarse como declarado como cero por la oficina central a la sucursal.
- En consecuencia, se considerará como valor de mercado abierto.
1.3 Valoración de servicios prestados internamente cuando el receptor no tiene derecho a reclamar el ITC total
Problema: Si la sucursal no tiene derecho a reclamar el ITC, ¿está la oficina central obligada a incluir el coste salarial de los empleados de la oficina central involucrados en todos los costes al determinar el valor del servicio?
Aclaración: La CBIC ha aclarado que el coste salarial de los empleados de la oficina central, involucrados en la prestación de servicios a las sucursales, no debe incluirse obligatoriamente al calcular el valor imponible del suministro de dichos servicios, incluso en los casos en que el ITC no
esté disponible para la sucursal en cuestión.
2. Aclaración sobre facturas electrónicas para suministros realizados a departamentos gubernamentales o empresas del sector público (Circular n.º 198/10/2023-GST de fecha 17 de julio de 2023)
Problema: ¿Es obligatorio generar una factura electrónica para los suministros realizados a departamentos gubernamentales o establecimientos/agencias gubernamentales/autoridades locales/empresas del sector público que estén registrados únicamente a efectos de la deducción de TDS según la sección 51 de la Ley CGST?
Aclaración: La CBIC ha aclarado que los departamentos gubernamentales o establecimientos/agencias gubernamentales/autoridades locales/empresas del sector público, que están obligados a deducir el TDS, están sujetos a registro obligatorio bajo el GST.
Por lo tanto, estas entidades deben ser tratadas como personas registradas bajo la ley de GST. En consecuencia, se requiere la emisión de una factura electrónica para los suministros realizados a dichas entidades.
3. Aclaración sobre la tributación de las acciones mantenidas en una empresa subsidiaria (Circular n.º 196/08/2023-GST de fecha 17 de julio de 2023)
Problema: ¿La actividad de mantener acciones de la empresa subsidiaria será tratada como un suministro de servicios y estará sujeta al GST?
Aclaración: La CBIC ha aclarado que los valores no se consideran ni bienes ni servicios según la definición de bienes o servicios bajo la Ley CGST. Además, los valores incluyen "acciones" según la Ley de Contratos de Valores (Regulación) de 1956.
Por lo tanto, las acciones mantenidas por la empresa matriz en la empresa subsidiaria no son ni bienes ni servicios. En consecuencia, la compra o venta de acciones o valores no es ni un suministro de bienes ni un suministro de servicios. Para que una transacción sea tratada como suministro de servicios, debe haber un suministro según la Sección 7 de la Ley CGST.
La entrada SAC "997171" es para "los servicios prestados por empresas holding, es decir, mantener valores (u otros intereses de capital) de empresas y entidades con el fin de poseer una participación de control". La CBIC ha aclarado que no se puede afirmar que la empresa holding esté prestando un servicio a la empresa subsidiaria basándose únicamente en la existencia de la entrada SAC '997171', a menos que exista un suministro real de servicios por parte de la empresa holding a la subsidiaria.
Por lo tanto, la actividad de mantener acciones de una empresa subsidiaria por sí misma no puede tratarse como un suministro de servicios por parte de una empresa holding a dicha subsidiaria y no puede gravarse bajo el GST.
4. Intereses por la obtención indebida de crédito IGST y su reversión (Circular n.º 192/04/2023-GST de fecha 17 de julio de 2023)
La CBIC ha recibido varias solicitudes sobre la aplicabilidad de intereses bajo la sección 50(3) de la Ley CGST cuando un crédito IGST ha sido obtenido indebidamente por una persona registrada. Se requiere aclaración sobre si dicho crédito IGST obtenido indebidamente se consideraría utilizado en caso de que el saldo disponible de IGST en el libro mayor de crédito electrónico caiga por debajo del importe de dicho crédito IGST obtenido indebidamente. Sin embargo, el saldo total de ITC en el libro mayor de crédito electrónico bajo los epígrafes de IGST, CGST y SGST tomados en conjunto permanece superior a dicho crédito IGST obtenido indebidamente, en todo momento, hasta el momento de la reversión de dicho crédito IGST obtenido indebidamente.
P. ej.
- ITC obtenido indebidamente: 100.000 INR
- Saldo en el libro mayor de crédito electrónico de IGST: 20.000 INR
- Saldo en el libro mayor de crédito electrónico de CGST: 70.000 INR
- Saldo en el libro mayor de crédito electrónico de SGST: 50.000 INR
- ¿Se deben pagar intereses sobre el saldo de 80.000 INR, que ha sido utilizado en el libro mayor de crédito de IGST?
Issue:
- En los casos de obtención indebida de IGST y su reversión, a efectos del cálculo de intereses, ¿debe considerarse únicamente el saldo de ITC disponible en el libro mayor de crédito electrónico bajo el epígrafe de IGST o debe considerarse el ITC total disponible en el libro mayor de crédito electrónico, bajo los epígrafes de IGST, CGST y SGST tomados en conjunto?
Clarification:
- El CBIC ha aclarado que el importe del crédito fiscal (ITC) disponible en el registro de crédito electrónico, bajo cualquiera de los conceptos de IGST, CGST o SGST, puede utilizarse para el pago de obligaciones de IGST.
- Por lo tanto, el ITC total disponible bajo todos los conceptos, considerado en conjunto, se tomará en cuenta para el cálculo de intereses según la regla 88B de las normas del CGST.
- Se considerará el saldo combinado de todos los conceptos para determinar si el saldo en el registro de crédito electrónico ha caído por debajo del ITC de IGST obtenido indebidamente, y en qué medida ha disminuido dicho saldo.
- Así, en los casos de obtención indebida de ITC y su posterior reversión, no se pagarán intereses si, durante el periodo comprendido entre la obtención y dicha reversión, el saldo de ITC en el registro de crédito electrónico, sumando todos los conceptos, nunca ha caído por debajo del importe del ITC obtenido indebidamente.
- Sin embargo, cuando el saldo de ITC, considerando todos los conceptos en conjunto, cae por debajo del ITC obtenido indebidamente, esto equivaldrá a la utilización de dicho crédito de IGST obtenido indebidamente; el alcance de la utilización será la medida en que el saldo total en el registro de crédito electrónico bajo los conceptos de IGST, CGST y SGST en conjunto caiga por debajo de dicho importe de crédito de IGST obtenido indebidamente, lo cual devengará intereses.
- Por consiguiente, en el ejemplo mencionado, el ITC obtenido indebidamente es de 100.000 INR. No obstante, el saldo en todos los registros electrónicos es de 140.000 INR. Por lo tanto, no se deberán pagar intereses.
Cuestión: Si el saldo de ITC bajo el concepto de compensación (compensation cess) disponible en el registro de crédito electrónico debe tenerse en cuenta al considerar el saldo del registro de crédito electrónico para el cálculo de intereses en caso de obtención indebida y utilización de crédito de IGST, CGST o SGST.
Clarification:
- Según la Ley de Impuesto sobre Bienes y Servicios (Compensación a los Estados) de 2017, el ITC bajo el concepto de compensación solo puede utilizarse para el pago de dicha compensación.
- Por lo tanto, el crédito de compensación no puede utilizarse para el pago de ningún impuesto bajo los conceptos de CGST, SGST o IGST, ni para fines de reversión de crédito bajo estos conceptos.
- En consecuencia, el crédito de compensación disponible en el registro de crédito electrónico no puede tomarse en cuenta al calcular los intereses.
